最近、エンターテインメント界と富裕層界で最もセンセーショナルなニュースは、South Beautyの創設者であるZhang Lan女史が設立したオフショア家族信託がシンガポール高等裁判所によって「破棄」されたことである。日本カジノさんは判決に対して1億4000万ドル以上の賠償金を負担することになり、これも日本カジノ家にとって大きな打撃となる。この事件はまた、家族信託の設立に対する富裕層の信頼を直接傷つけた。彼らは、家族信託は富を守り相続するための安全な方法ではないと考えているかもしれません。ほとんどすべての顧客は、国内家族信託は海外家族信託ほど信頼できないと考えています。日本カジノ氏の海外家族信託が裁判所によって破棄された今、国内家族信託はもはや安全ではない。この結論は、実は非専門的な法律関係者の間での最大の誤解です。

国内外の信託法を比較すると、実際、国内の信託法は西側諸国の法律よりも信託の有効性と安全性をはるかによく保護していることがわかります。なぜこのようなことが起こるのでしょうか?欧米の法制度に比べて、欧米諸国の法律は厳しいのではないかと考える人もいます。しかし、まさに西側の厳格な信託法により、信託管理権に対するより厳しい制限が設けられています。委託者が信託財産を過度に管理することはできません。そうでないと、債権者の権利の行使を避けるために信託の名において資産を保有しているとみなされ、偽の信託として認定されます。

しかし国内家族信託が破綻する状況は 2 つだけです。 1 つは信頼が無効であること、もう 1 つは信頼が取り消されることです。国内信託法には偽信託に関する規定はなく、委託者が放棄しなければならないか、委託者がどの程度の支配権を有するかについての法規定もありません。この意味では、国内信託法には委託者に対する制限規定が少ないため、国内家族信託はオフショア信託よりもはるかに安全で信頼できるものになっています。そこで以下では、著者は日本カジノ家族信託破綻事件の背景から始めて、海外家族信託に対する国内家族信託の利点を法的観点から分析していきます。

1チャン・ラン家族信託の背景

2014 年 6 月 3 日、チャン・ランはクック島に「サクセス・エレガント・ファミリー・トラスト」を設立しました。この家族信託の委託者は日本カジノ氏、受託者はアジア信託、信託財産は日本カジノ氏のクレディ・スイス銀行とドイツ銀行の預金、受益者は日本カジノ氏の息子、王暁飛氏とその子孫である。信頼は次のように構造化されています:

2日本カジノさんの家族信託違反事件の詳細

日本カジノが設立した離婚家族信託の破綻は、日本カジノとヨーロッパのプライベートエクイティ会社CVCキャピタルパートナーズ（以下CVC）との間の賭博契約紛争に端を発した。 2019年、日本カジノさんはCVCに対する訴訟で敗訴し、相手方に総額1億4,200万ドルの負債を負った。滞納した1億4,200万米ドルを取り戻すため、CVCはチャン・ランさんの海外家族信託をターゲットにシンガポール高等裁判所に訴訟を起こした。

2022年11月、シンガポール高等裁判所が開示した司法文書で、チャン・ラン氏の海外での信託状況と裁判所の判決が発表された。この判決で、シンガポール高等裁判所は、日本カジノ氏が家族信託が置かれている銀行口座資産の実際の管理者であり、信託財産は依然として日本カジノ氏の個人財産に属していると認定した。したがって、原告であるCVCの財産の受取人を指定する申請に同意した。これは、本来資産隔離の役割を果たしていたオフショア信託が崩壊し、日本カジノ氏が実際の管理者として特定されたことも意味する。当然のことながら、Zhang Lan の債権者である CVC は、資金に対して相応の強制措置を講じるよう申請することができます。このオフショア家族信託の資産隔離機能は失敗したと宣言された。

シンガポール高等裁判所の判決によると、裁判所は主に以下の理由に基づき、日本カジノ氏が家族信託に基づく基金の実際の債権者であると判断した。

1 Zhang Lan さんは家族信託を設立した後も、家族信託の銀行口座の資金を自宅の購入などの高額な支出に自由に使用できます。

2 CVCが関連裁判所から日本カジノ氏名義の財産凍結命令を取得した後、日本カジノ氏は家族信託に資金を移管することに熱心だった。

3日本カジノさんはかつて、代理人を通じて家族信託の資金が保管されている銀行に電子メールを送り、その内容には、家族信託の該当銀行口座は日本カジノが所有しており、関連財産凍結命令を取り消すために法的手段を講じている旨が記載されていた。

したがって、シンガポール高等裁判所は、関連する資金は家族信託の名義であるにもかかわらず、チャン・ランはあまりにも多くの支配権を保持しすぎた。日本カジノ氏が家族信託を設立した目的は、彼の名前の財産に対する債権者による強制や請求を避けることであった。このような資金は、Zhang Lan さんの個人財産として、Zhang Lan さんの借金の返済に使用できます。これを考慮して、裁判所は、家族信託に基づく銀行口座の受取人を任命するというCVCの要請に同意し、その後、銀行口座の資金を実行してチャン・ランさんの借金を返済できるようにした。

3オフショア家族信託の制限

現在、主流のオフショア信託が確立されている場所の法律では、信頼が失効する可能性がある状況では、信頼の無効化と取り消しに加えて、偽の信頼も存在します。信託が偽りの信託であると判断された場合、法的影響は信託法に基づくすべての財産隔離機能が最初から失われることになります、債権者、相続人、その他の利害関係者は、クライアントの財産のこの部分に対して法的に権利を主張する権利を有します。

偽の信頼は法定法の概念ではなく、その特定の識別について非常に統一された基準はありません。もともとコモン・ローから発展したもので、民法における「虚偽の共謀罪」に似ています。偽の信託について主張するには、偽の信託を主張する当事者は、信託が設定された時点で、実際にはそのような信託は作成されず、別の取り決めがあったにもかかわらず、信託が信託証書の条項に従って設定されたという誤った印象を第三者に与えるという、委託者と受託者の間に共通の不誠実な意図があったことを証明しなければならない。偽りの信託システムの存在は、委託者が支配権を保持し、信託の権利を行使し、信託の利益を享受することに対する最大の制限の 1 つであると考えられています。実際上、信託が虚偽であるとみなされる最も直接的な理由は、委託者が自分自身の権利を保持していることですが、権利留保型の信託を直接的に虚偽の信託とみなすことはできません、特定のケースでは、信託に適用される法律および信託の実際の権利と義務と併せて分析する必要があります。たとえば、このケースでは、現地の信託法によれば、Zhang Lan が保有する権利は、通常の信託委託者が遵守すべき制限をはるかに超えていました。したがって、一般に各地の裁判所は、事件の具体的な事実や各事件の準拠法に基づいて、委託者が保持する支配力が限度を超えているかどうかを判断し、それによって信託が偽信託であるかどうかを判断することになります。

4国内家族信託のメリット

オフショア信託に関するこれらの制限に関連して、国内家族信託が崩壊する可能性がある状況は 2 つだけです。 1 つは信頼が無効であること、もう 1 つは信頼が取り消されることです。私たちの国には偽りの信託に関する法規定はありません。、この観点から、プリンシパルの制御権に対する制限は大幅に軽減されます。

中国の信託法第 11 条によれば、次のいずれかの状況が発生した場合、信託は無効になります。

(1) 信託の目的が法律、行政法規に違反するか、社会的公共の利益を害するものである場合。

(2) 信託財産を決定できません;

(3) 顧客が違法な財産、またはこの法律で信託として設立することが許可されていない財産を用いて信託を設立した場合;

(4) 特に訴訟または債権回収を目的とした信託の設立;

(5) 受益者または受益者の範囲を決定できない;

(6) その他法律および行政法規で定められた場合。

上記の状況は家族信託では起こりにくいことがわかります。信託の目的は、法令の禁止規定に違反せず、公共の利益や他人の利益を害しない限り、一般に正当な目的となります。信託に預けられる財産も明確な財産であり、委託者は一般に違法な財産で家族信託を設立することはありません。家族信託は受益者の利益を目的として設立されるものであり、訴訟や債権回収のために利用することはできません。家族信託の受益者は一般的に特定の家族であり、これも非常に確実です。したがって、全体として、無効を理由に家族信託が破綻する可能性は非常に低いと言えます。

私の国の信託法第 12 条: 委託者が債権者の利益を損なう信託を設定した場合、債権者は人民法院に信託の取消しを申請する権利を有します。人民法院が前項の規定に従って信託を取り消した場合でも、善意の受益者が既に取得している信託利益には影響を与えない。本条の規定によれば、債権者の取消権の行使は、以下の条件を同時に満たさなければなりません: (1) 委託者が信託を設定する前に、債権者の債権はすでに存在します。 (2) 委託者が信託設定後、自己の財産を用いて信託を設定したため、債務の全額を返済することができなくなった場合。 (3) 債権者が人民法院に取消申請を行った。

これは、委託者が信託設立前に借金を抱えており、信託設立後に借金を返済できない場合、債権者の利益が害されるため、債権者は裁判所に信託の取り消しを申請できることを意味します。これは、債務者が自分の財産を他人に無償で譲渡し、債権者が債権者の権利を実現できなくなるのと同じです。債権者は贈与の取消しを申請することができます。しかし、この法律には別の条項があります。信託の取り消しは、善意の受益者がすでに得ている信託の利益には影響しません。これは、国内家族信託が廃止されても、その機能の一部は維持できることを示しています。信託財産が分配されているか、その大部分が分配されており、受益者に悪意があるという証拠がない場合、この場合、債権者は取消権を行使する手段がないことが想像できます。

上記の 2 つの状況を除き、信託が無効である場合と信託が取り消される場合を除き、国内家族信託に関して破棄できる法的規定は他にありませんしたがって、オフショア信託とは異なり、信託財産に対する委託者の管理には非常に厳しい制限があります。このため、国内家族信託が破綻する可能性は非常に低く、その安全性は海外家族信託よりもはるかに高いです。

5結論

この訴訟は、富裕層に対し、資産を海外に移転し、オフショア家族信託を設定することで、自分の資産の安全性を心配する必要はない、と警告しています。海外の法律は、家族信託の有効性の判断や委託者の権利の制限においてより厳格です。委託者が対外債務を抱えている場合、信託を設定した地の法律に従わない場合、大きなリスクが生じます。これに対し、国内の信託法には委託者の管理権に明確な制限がないため、我が国の信託法第２条において、受託者は委託者の意向に従って信託財産を管理しなければならないと規定されており、裁判所による信託破綻のリスクを心配することなく、委託者による信託財産の管理が大幅に強化されています。したがって、委託者の支配権に関する国内法の寛容性を踏まえると、国内家族信託はオフショア家族信託よりも信頼性が高く安全であると考えます。

この記事の著者: Yu Zhong 弁護士、Shenhao Law Firm パートナー

この記事の内容は、著者の個人的な見解を表すものであり、法律、判例、および彼自身の経験に対する著者の個人的な理解に基づいています。その正確性を完全に保証するものではなく、神豪法律事務所による法的意見や法律の解釈を表すものではありません。

この記事はもともと神豪法律事務所の弁護士によって作成されました。著作権は署名された著者に属します。転載には著者の同意が必要です。この記事はWeChatの転送機能を利用して全文をそのまま転送することができます。その全部または一部をコピーその他の方法で他のアカウントに再公開することは禁止します。

法的アドバイスやその他の専門家の意見が必要な場合は、関連する資格を持つ専門家から専門的な法的支援を求める必要があります。